| 第１０８回 キャッシュフロー計算書 |
「資金」があれば、赤字でも倒産しないですし、「資金」がないと黒字でも倒産することを考えますと、経営者にとってこの「資金」というものをしっかりと知ることは大変重要な事です。
この「資金」の増減の実績はもちろんの事、その増減の原因分析が明確にできるものが、キャッシュフロー計算書です。
キャッシュフローは、三部構成になっています。
一部：営業キャッシュフロー
企業経営において、本業でどのくらい資金を獲得できたかの結果です。まずは、税引前利益からスタートします。
二部：投資キャッシュフロー
固定資産の取得や、売却による資金の増減をみます。
三部：財務キャッシュフロー
営業・投資活動の両方の活動（上積みキャッシュ高）を維持するためにどの程度の資金（借入金）が調達・返済されたかを見るものです。
この三部構成のポイントは、営業・投資活動を合わせた「フリーキャッシュフロー」がとても重要なことです。この「フリーキャッシュフロー」がマイナスであれば、財務活動（借入金など）による資金調達が必ず必要になるのです。また、「フリーキャッシュフロー」に余裕があれば、それだけ、資金に余裕ができ、財務資金(入金など)の返済が可能になります。
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